中華網財經11月30日訊 中華網財經了解到，2021年11月29日，證監會網站預披露了鮮美來食品股份有限公司（簡稱“鮮美來”）招股說明書，光大證券為保薦機構。本次發行不超過2,000.00萬股，占發行后總股本的比例不低于25%。擬募集資金6.06億元，本次股票發行后擬在上交所主板上市。

此前，2020年7月20日，中金公司向廣西證監局辦理了其對鮮美來的輔導備案登記。2021年7月15日，中金公司向廣西證監局提交了其對鮮美來終止輔導工作的報告和終止輔導的協議，終止對鮮美來的輔導工作。2021年7月24日，光大證券向廣西證監局辦理了其對鮮美來的輔導備案登記。

成立于2006年1月的鮮美來，主營業務是水產品預制菜的研發、生產和銷售，主要產品包括以蝦滑等為主的即烹類預制菜，以蝦仁、生魚片等為主的即配類預制菜。預制菜是指以農產品、畜禽、水產品等為原料，配以各種輔料，經預加工（如分切、攪拌、腌制、滾揉、成型、調味、速凍、冷凍）而制成的成品或半成品菜。

股權結構上，鮮美來控股股東為浙江頤豐。本次發行前，浙江頤豐持有公司57.95%的股份。實際控制人為郭海濱和郭定棋。郭海濱直接持股比例為18.28%，通過浙江頤豐間接持股比例為57.00%，合計持股比例為75.28%，現任公司法定代表人、董事長兼總裁；郭定棋直接持股比例為6.16%，無間接持股，現任公司董事。郭定棋系郭海濱之父。另外，公司股東中的私募基金股東為寧波通元優博。

財務數據方面，根據招股書，在2018年-2021年1-6月（下稱：報告期），鮮美來實現營收分別為7.68億元、9.11億元、8.5億元、4.09億元；同期凈利潤分別為5,802.49萬元、8,976.64萬元、9,025.57萬元、3,899.76萬元。扣非后凈利潤分別為5,761.78萬元、8,207.13萬元、8,682.48萬元、3,154.77萬元。

鮮美來營業收入主要來源為水產品預制菜的生產、銷售，主要原材料為蝦類、魚類、軟體類等水產品，原材料成本（包括外購產品成本）占營業成本的比例超過80%。主要收入來源于蝦滑、蝦仁和生魚片三大類產品，其收入占主營業務收入的比例分別為89.13%、91.13%、91.51%和90.13%。

報告期各期，公司主營業務毛利率分別為22.17%、21.08%、23.51%和20.07%。報告期內即烹類的蝦滑、即配類的蝦仁和生魚片三大品類的毛利額占主營業務毛利額的比例分別為85.63%、89.91%、89.85%和89.57%，是主要業績來源。另外與同行相比，鮮美來毛利率各期內均低于行業均值。

銷售區域上看，2020年起，華東地區銷售占比上升較多，鮮美來解釋為主要原因系公司對大潤發、盒馬、鍋圈的銷售額增加。

客戶方面，今年上半年，重慶豐楓商貿為第一大客戶。2019年-2021年上半年，永輝超市為前五大客戶，占比逐年下降，分別為6.17%、5.43%、2.78%。

報告期內，鮮美來研發支出占營業收入的比例分別為0.05%、0.06%、0.08%、0.11%。雖然占比逐年上升，但占比相對較低。

報告期內，鮮美來涉及多次違法違規行為，涉及環保處罰、市場監督管理部門處罰、工商行政管理局處罰、稅務處罰等情況。

以下為具體：

1、2018年12月，公司因污水處理設施中的污泥失去活性，導致未能有效處理生產廢水，且部分生產廢水未進入污水處理設施，受到環保主管部門罰款50萬元的處罰；

2，因使用的污水處理設施處理能力不足，不能有效處理生產廢水，導致出現外排廢水化學需氧量濃度、總磷濃度超標的情況，受到環保主管部門罰款30萬元的處罰。

3，2018年4月，公司委托子公司鮮美來冷鏈生產的部分產品，未在包裝上標注產地、受委托單位名稱、地址等信息，不符合《預包裝食品標簽通則》（GB7718-2011）的相關規定，被食藥監主管部門認定存在生產標簽不符合食品安全標準的違法行為，作出沒收違法所得0.34萬元、罰款1萬元的行政處罰。

4，2018年4月，北海市質量技術監督局執法人員在對公司現場檢查過程中，抽檢了公司于2018年2月28日生產的部分200g抽腸蝦仁產品（抽樣基數為48袋，抽樣數量為10袋），經檢測后認定凈含量不合格，要求公司責令改正并處罰1,080.00元。

5，2018年3月，因公司銷售給吉林市大潤發等商超的部分魚排產品，在其產品外包裝上突出標注“兒童魚排”，違反了《中華人民共和國消費者權益保護法》相關規定，屬于引人誤解的宣傳行為，吉林省工商行政管理局昌邑分局認為公司上述行為持續時間短、社會危害性小，且銷售金額小，因此對公司予以罰款 5 萬的從輕處罰。

6，2021年1月，國家稅務總局成都市郫都區稅務局出具《涉稅信息查詢結果告知書》，經查“2018年4月19日，鮮美來成都分公司因未按照規定期限辦理納稅申報和報送納稅資料受到簡易程序處罰”。

鮮美來本次所得募集資金，其中海洋食品產業化項目，總投資約2.95億元；冷凍食品分裝冷藏及物流配送項目（二期），總投資約1.71億元；補充流動資金，總投資1.40億元。

2020年營收8.5億，毛利率低于行業均值的鮮美來能否順利上市，中華網財經后續將持續關注！

關鍵詞： 鮮美來