作者| 王冬生 曾春娟 張欣（北京智方圓稅務師事務所）

不少企業有債券投資，對投資者而言，投資按照面值發行的債券，增值稅應稅利息的確認與納稅義務發生時間，沒有多少異議。但是投資折價發行或溢價發行的債券，應稅利息的確認與納稅義務發生時間，就有不少分歧。本文基于增值稅關于利息和納稅義務發生時間的規定，通過兩個小例子，分析投資人投資折價或溢價債券的利息增值稅問題。

(相關資料圖)

包括如下三個問題：

一、增值稅有關規定

二、債券折價發行案例

三、債券溢價發行案例

一、增值稅有關規定

增值稅與本文分析問題有關的規定，主要是對貸款服務的定義，及納稅義務發生時間的規定。先了解有關規定，是正確分析問題的基礎。

（一）如何理解利息？

與利息有關的增值稅問題，包括貸款服務的定義、應稅利息銷售額等問題。

關于利息的定義及銷售額的規定，在《關于全面推開營業稅改征增值稅試點的通知》（財稅（2016）36號，以下簡稱36號文）中。

1、貸款服務

利息是因提供貸款服務取得的報酬，必須先了解貸款。

（1）貸款定義

按照36號文附件一的稅目注釋，“貸款，是指將資金貸與他人使用而取得利息收入的業務活動。”

（2）貸款行為列舉

36號文在定義的基礎上，進一步列舉某些具體的貸款類型，具體包括：

各種占用、拆借資金取得的收入，包括金融商品持有期間（含到期）利息（保本收益、報酬、資金占用費、補償金等）收入、信用卡透支利息收入、買入返售金融商品利息收入、融資融券收取的利息收入，以及融資性售后回租、押匯、罰息、票據貼現、轉貸等業務取得的利息及利息性質的收入，按照貸款服務繳納增值稅。

融資性售后回租，是指承租方以融資為目的，將資產出售給從事融資性售后回租業務的企業后，從事融資性售后回租業務的企業將該資產出租給承租方的業務活動。

以貨幣資金投資收取的固定利潤或者保底利潤，按照貸款服務繳納增值稅。

說到底，不管金融企業還是非金融企業，只要將資金讓他人使用，不管以何種形式讓別人使用資金，其取得的報酬，無論什么名義取得，都算提供貸款服務，都算取得利息，都應繳納增值稅。

2、銷售額

36號文附件二規定了如何確定貸款服務的銷售額。“貸款服務，以提供貸款服務取得的全部利息及利息性質的收入為銷售額。”

（二）納稅義務發生時間

36號文附件一第45條，對增值稅納稅義務發生時間，做出一般性規定，其中就有適用于利息的規定。

按照第45條，其與確定利息收入納稅義務發生時間有關的規定，是第一款。

“納稅人發生應稅行為并收訖銷售款項或者取得索取銷售款項憑據的當天；先開具發票的，為開具發票的當天。

收訖銷售款項，是指納稅人銷售服務、無形資產、不動產過程中或者完成后收到款項。

取得索取銷售款項憑據的當天，是指書面合同確定的付款日期；未簽訂書面合同或者書面合同未確定付款日期的，為服務、無形資產轉讓完成的當天或者不動產權屬變更的當天。”

就債券投資者而言，其利息收入的納稅義務發生時間，是發行人在發行債券前，明確的利息支付時間。

二、債券折價發行案例

下面通過一個債券折價發行的案例，分析增值稅應稅利息的納稅義務發生時間。為了敘述方便，案例中的金額與實際情況，可能有很大距離。但是不影響結論，反而便于說明結論，理解結論。

（一）案例基本情況

A公司是金融企業，季度繳納增值稅。2022年1月1日，用95萬元的價格，投資面值100萬的債券，債券票面利率是12%，發行時間是1年，每半年付息一次。也就是在2022年6月30日支付利息6萬元，在12月31日支付利息6萬元，同時按照面值支付投資人100萬元。

A公司平時按照實際利率法，確認季度利息收入，第一季度確認利息收入4.25萬元（3+1.25），其中的3萬元，是按面值和票面利率計提的利息，1.25萬元是折價攤銷的利息。

A公司第二季度，繼續確認利息收入4.25萬元。第二季度實際收到發行人支付的兩個季度利息6萬元，會計上確認的兩個季度利息收入是8.5萬元，其中票面利息6萬元，折價攤銷的利息2.5萬元。

第三季度與第一季度一樣。

第四季度確認利息收入4.25萬元，實際收到發行人支付的兩個季度利息6萬元，會計上確認的兩個季度利息收入8.5萬元。收到發行人按照面值對付的100萬元。

（二）第一季度是否發生增值稅納稅義務？

沒有。

因為按照雙方的約定，半年付息一次，而利息收入納稅義務發生時間是約定的付息時間。因此，第一季度，A公司沒有因這筆投資，產生利息收入的納稅義務。

（三）第二季度應稅利息是多少？

A公司第二季度的應稅利息收入是多少？

兩種意見：一種是會計上確認的利息收入8.5萬元；另一種是實際收到的利息收入6萬元。

似乎都有道理。但是第二種意見更有道理。

從本案例看，A公司的利息收入，一共是17萬元，包括每半年支付一次，一年支付兩次的利息12萬元，還有折價的利息5萬元。

按照納稅義務發生時間的規定，合同約定的支付時間，才產生納稅義務，合同約定每半年支付的利息就是6萬元，另外的5萬元，實際是債券到期時，才可以取得。所以，這5萬利息的納稅義務發生時間，應該是12月31日。

基于以上認識，A公司第二季度的應稅利息是6萬元。

如同第一季度，A公司在第三季度計提的利息，由于沒到利息支付時間，不產生增值稅納稅義務。

（四）第四季度的納稅義務

第四季度，A公司取得下半年的利息6萬元，同時取得折價利息5萬元，其全部應稅利息收入是11萬元。

三、債券溢價發行案例

下面再通過一個溢價發行的案例，分析利息收入的納稅義務發生時間及應稅銷售額。

（一）案例基本情況

B公司是金融企業，季度繳納增值稅。2022年1月1日，用105萬元的價格，投資面值100萬的債券，債券票面利率是12%，發行時間是1年，每半年付息一次。也就是在2022年6月30日支付利息6萬元，在12月31日支付利息6萬元，同時按照面值支付投資人100萬元。

A公司平時按照實際利率法，確認季度利息收入。第一季度確認利息收入1.75萬元（3-1.25），其中的3萬元，是按面值和票面利率計提的利息，1.25萬元是溢價攤銷的利息。

A公司第二季度，繼續確認利息收入1.75萬元。第二季度實際收到發行人支付的兩個季度利息6萬元，會計上確認的兩個季度利息收入是3.5萬元，其中票面利息6萬元，溢價攤銷的利息2.5萬元。

第三季度與第一季度一樣。

第四季度確認利息收入1.75萬元，實際收到發行人支付的兩個季度利息6萬元，會計上確認的兩個季度利息收入3.5萬元，其中票面利息是6萬元，溢價攤銷的利息2.5萬元。收到發行人按照面值兌付的100萬元。

（二）各季度納稅義務分析

下面分季度分析各自的納稅義務。

1、第一季度沒有納稅義務

盡管第一季度計提利息收入，但由于沒到利息支付時間，B公司不產生納稅義務。

2、第二季度的應稅利息收入

第二季度產生納稅義務，應稅利息收入是多少？

一種意見是實際收到的利息6萬元；

一種意見是會計確認的利息3.5萬元。

我們認為第二種意見更符合稅法的規定。溢價發行的債券，投資者的利息收入，不是按照票面利率支付的利息，而是溢價攤銷后的利息，投資者通過溢價的方式，減少了按照票面利率計算的名義利息收入。就B公司而言，3.5萬元更符合稅法對利息的定義。

3、第三季度沒有納稅義務

如同第一季度，第三季度不到付息時間，不產生增值稅納稅義務。

4、第四季度的納稅義務

如同第二季度，第四季度的應稅利息收入，就是會計上確認的利息收入3.5萬元。

總之，包括債券投資在內的金融業增值稅問題，由于現行法規不是很完善，金融產品不斷創新，經常遇到一些眾說紛紜，難以處理的增值稅問題。但無論如何復雜，回到稅法的基本規定，總可以得出有說服力，風險可控的處理方式。

關鍵詞： 債券折價或溢價應稅利息金額與納稅義務發生時間